根據洛圖科技(RUNTO)最新發布的《中國大陸筆記本電腦線上零售市場月度追蹤(China Notebook Computer Online Retail Market Monthly Tracker)》報告顯示，2024年上半年，中國大陸筆記本電腦在線上公開零售市場（不含抖快等內容電商）的銷量為451萬臺，同比下降22.4%；銷額為265億元，同比下降22.1% 。

　　2023-2024H1 中國筆記本電腦線上市場規模季度走勢

　　數據來源：洛圖科技(RUNTO)線上監測數據，單位：萬臺，億元

　　在COVID-19疫情之前，全球筆記本電腦行業就已經進入了一個長期的“夕陽年景”。從疫情開始的2020年到2021年，中國筆記本電腦的市場邏輯經歷了由“一家一臺”向“一人一臺”演變，疫情帶來的混合辦公需求使得規模激增。自2022年開始，疫情紅利逐步消退，移動辦公和線上教育的需求基本被滿足，筆記本電腦銷量應聲回落。

　　2024年上半年，盡管AI PC產品開始陸續進入商業化時代，紛紛發布相關新品，鑼鼓敲得震天響，但仍處于事實初期的AI PC動能還是有限，沒能拯救整體筆記本電腦市場的衰退 。

　　品牌結構：市場集中度攀升，頭部品牌優勢凸顯

　　近幾個季度來看，中國筆記本電腦線上市場的在售品牌數量維持在145個，相對比較穩定。

　　與去年同期一樣，聯想系(聯想&ThinkPad)、華碩系(華碩&ROG)、惠普和華為位居今年上半年線上市場銷量和銷額維度的前四名，其合計份額(CR4)達69%，與去年同期相比上升了6個百分點。頭部品牌在供應鏈整合、新技術創新、市場營銷，以及AI PC流量轉化等多方面的優勢越來越顯著。范圍再放大來看，前十大品牌的合計份額(CR10)占據了整體市場約90%的份額。作為大標品，市場格局顯著傾向于大型品牌，中小型品牌的發展難度正在加大。

　　包含ThinkPad的聯想系穩居銷量與銷額榜首。緊隨其后的是華碩系和惠普。惠普主要深耕辦公領域，游戲本在品牌內部占比不高。而包含子品牌ROG的華碩系則以游戲領域為主，因此在銷額維度上，華碩領先于惠普的優勢更大。

　　除此之外，華為、小米系、蘋果、榮耀等品牌也主要走辦公路線。機械革命和七彩虹的游戲本產品份額占比較高;戴爾系因地緣政治因素，銷量份額已跌至第八位。

　　2024H1 中國筆記本電腦線上市場品牌份額排名

　　數據來源：洛圖科技(RUNTO)線上監測數據，單位：%

　　價格結構：8000-9999元和0-1999元高低兩端增長

　　根據洛圖科技(RUNTO)線上監測數據顯示，2024年上半年，中國筆記本電腦線上市場的均價為5867元 ，與去年同期相比微升0.4%，基本保持平穩。

　　價格段的份額變化比較明顯的是8000-9999元價格區間，其銷量同比增長了5% ，份額較去年同期增長了3個百分點。這是受到了今年Q1英特爾酷睿第14代和Ultra處理器發布，以及聯想拯救者系列Y7000P(2024款)與華碩天選5 PRO新品的帶動。

　　0-1999元價格區間份額的增長主要是由聯想的揚天系列機型價格下調至2000元以下所致。

　　而在4000-5999元區間的中端市場，因產品同質化嚴重、缺乏新意，市場份額承壓收縮。

　　2023-2024H1 中國筆記本電腦線上市場價格段結構

　　數據來源：洛圖科技(RUNTO)線上監測數據，單位：%

　　顯示技術：OLED和Mini LED滲透率仍在低位

　　在上游顯示面板端，近年來，面板大廠三星、京東方、TCL華星、LGD等廠商集中投資IT用OLED產線，寄希望于OLED面板在未來平板電腦、筆記本電腦市場的加速滲透。

　　然而，從目前的終端市場來看，OLED的搭載率并不高，且增長緩慢。根據洛圖科技(RUNTO)線上監測數據顯示，今年上半年，OLED面板在線上筆記本市場的滲透率僅為5.4% ，主要由惠普和華碩主導。不過，今年開始華為、小米和聯想也擴大了OLED產品線的布局，分別在MateBook 14、Xiaomi Book Pro系列和YOGA系列推出了OLED機型。

　　Mini LED是筆記本電腦顯示技術發展的另一條主線。價格是限制Mini LED擴大應用的主要因素，今年上半年搭載Mini LED背光的筆記本電腦平均價格已經高至17000元以上。

2023-2024H1 中國筆記本電腦線上市場屏幕技術產品均價變化

　　數據來源：洛圖科技(RUNTO)線上監測數據，單位：元

　　產品結構：大屏化需求擴張，16英寸以上占比升至34%

　　產品方面的一個特點是屏幕端的大尺寸化。根據洛圖科技(RUNTO)線上監測數據顯示，可以兼顧多重需求的16英寸級以上的產品市占率由去年上半年的25%提升至今年的34%。

　　2023-2024H1 中國筆記本電腦線上市場尺寸份額變化

數據來源：洛圖科技(RUNTO)線上監測數據，單位：%

　　對于屏幕比例，16:10以其黃金分割優勢在筆記本顯示屏中的占比提升明顯，在今年第二季度，首次突破60%，達到64%。面板廠主動減小價差積極跟進，終端品牌推進力度進一步加大，且辦公縱向顯示更多，更符合辦公場景。而16:9產品的份額逐步被蠶食，第二季度的占比為32%，較為保守的惠普依舊有較大份額。

　　處理器方面，兩大廠商Intel和AMD的相對占比長期維持在7:3，其中酷睿系列和銳龍系列在各自內部的占比均超過了90%。今年上半年，Intel酷睿更新至14代和Ultra系列處理器，AI成其最大賣點，隨后包括華碩、聯想等眾多品牌紛紛加入陣營;同時，AMD則更新至銳龍8000系處理器。上游CPU和品牌終端共同推動著AI PC進一步拓展市場。

　　輕薄本市場目前處于疫情透支消費后的消化期，市場缺乏新動力，今年上半年在線上市場的銷量下滑23%。輕薄本的兩大主要應用場景分別是辦公和教育。一方面，辦公電腦的換機周期一般在3年以上，疫情期間，市場需求已經過飽和滿足。另一方面，根據洛圖科技(RUNTO)用戶調研顯示，部分家長對于筆記本電腦的教育特性持懷疑態度，期望值并不高，因此，輕薄本教育場景的疫后跟進需求亦在下降。

　　游戲本的銷量也下滑了約20%，降速小于整體市場大盤 。在刷新率方面，游戲本市場中，165Hz的占比最高，今年上半年約占52%，在聯想、華碩等品牌的積極布局下，份額保持上漲趨勢。在165Hz游戲本的細分市場中，以FHD為界的高分辨率產品份額上漲了8個百分點，16英寸以上的大尺寸份額上升了17個百分點。可見，游戲本市場的升級主要圍繞著分辨率升級和大尺寸化兩大方向。

　　預測：2024年中國筆記本電腦線上零售市場規模為1059萬臺

　　洛圖科技(RUNTO)預測，下半年中國筆記本電腦市場的規模仍將處于下行通道，不過降幅將收窄。整體來看2024全年，線上公開零售市場的銷量規模將達1059萬臺，同比下降16%。拋開AI PC的話，無論市場規模還是產品發展，今年都是個小年 。

　　當前的筆記本電腦市場還是主要以核心算力推動為主。洛圖科技(RUNTO)分析師劉陽認為，未來市場的繁榮將依托于算力、先進大模型技術與PC品牌影響力的深度融合與相互促進。

　　隨著大模型、AI技術的進一步應用推進，AI PC作為端側大模型的理想功能載體將受到市場更多的關注，搭載較大參數量級，將會為辦公生產、教育教學、游戲娛樂等功能場景顯著賦能，屆時的PC市場將迎來新一波商業機會。